Ликвидность – важность в трейдинге

Первая задача трейдера, планирующего торговать ценными бумагами на фондовом рынке либо внебиржевыми инструментами Форекс, – выяснить, что такое ликвидность. Правильное понимание концепции поможет выбрать перспективные с точки зрения потенциальной прибыльности активы. Как результат – увеличенный доход.

Сам по себе термин «ликвидность» соотносится с любым активом, который можно продать или купить. Высоколиквидными и неликвидными бывают акции, наличные деньги, валютные пары, недвижимость. Если смотреть шире, ликвидность – это свойство актива, которое дает ему возможность быть быстро купленным или проданным. Цена близка к его рыночной стоимости. Чем быстрее удастся получить деньги за актив, тем он ликвиднее. Наиболее ликвидные в мире торговли активы – наличные деньги. Их номинальная стоимость не меняется, а еще их быстро и просто конвертировать в другие активы.

Важность ликвидности при торговле финансовыми инструментами

Оценка ликвидности – важный момент в принятии инвестиционных решений. То, как завершатся сделки, зависит от вида актива, которым вы торгуете. Определение ликвидности конкретного актива позволяет увидеть приблизительные сроки заработка денег при торговле им. Подобная оценка необходима и по другим причинам. От ликвидности зависит скорость покупки или продажи конкретного финансового инструмента с сохранением его стоимости.

Ликвидный рынок, как правило, менее рискованный, потому что трейдер без снижения цены своего актива может быстрее найти покупателя. В случае покупки актива инвестором повышается шанс его получения по незавышенной цене. В обеих ситуациях – при покупке и продаже активов – показатели рыночной ликвидности являются нефиксированными. Ликвидность ценных бумаг и инструментов Форекс зависит от ряда факторов. В частности, объема и времени торгов.

Итак, ценность ликвидности в следующем:

• существенное сокращение времени между выставлением позиции на продажу и привлечением заинтересованного покупателя;
• более легкий процесс продажи ликвидные ценных бумаг и Форекс инструментов, чем неликвидных – это очень актуально в экстренных и критических ситуациях;
• сохранение внутренней рыночной стоимости ликвидных позиций, в отличие от неликвидных.

Выяснив, что такое ликвидность и насколько она важна в торговле, следует разобраться, как измерить ее уровень. Благодаря специальным формулам можно рассчитать разные коэффициенты ликвидности, которые потом реально применить в торговле.

Формулы для определения уровня ликвидности

Здесь стоит упомянуть коэффициент текущей ликвидности. То есть величину, которая характеризует способность компании рассчитаться за свои текущие обязательства с помощью активов, что есть у нее в наличии. Рассчитать значение можно по формулам:

• коэффициент текущей ликвидности = текущие активы компании / текущие обязательства компании;
• коэффициент быстрой ликвидности = текущие активы компании (кроме запасов) / текущие обязательства компании;
• коэффициент денежной наличности = текущие активы компании (кроме дебиторской задолженности и запасов) / текущие обязательства компании.

Такие расчеты играют не последнюю роль в торговле.

Источник: https://tradersunion.com/ru/interesting-articles/chto-takoe-likvidnost-v-treydinge/