Рыночный прогноз на 26/01/2016 от компании TurboForex

ПРОГНОЗ ПО EUR/USD

Доллар немного ослабел в понедельник (индекс USD понизился от почти 100 до99.3), хотя основные валюты и торговались в узких коридорах, поскольку инвесторы сохраняют осторожность накануне двухдневного заседания ФРС, которое начнётся во вторник. Евро демонстрировал умеренное повышение против доллара США, получая поддержку от снижения аппетита к риску. При падении фондовых индексов и нефтяных котировок евро дорожает, так как является валютой фондирования. Основные фондовые индексы Уолл-стрит прекратили в понедельник двухдневное ралли на фоне возобновления падения цен на нефть. Существенное понижение продемонстрировали и фондовые биржи Тихоокеанского региона.

Цены на нефть вернулись ниже отметки $30 за баррель, упав более чем на 6%. Негативное влияние на котировки оказывают сообщения о намерениях Ирана нарастить добычу нефти в этом году, что еще больше усугубит проблему глобального переизбытка. В понедельник министр нефти Ирака сообщил, что страна намерена увечить объем производства до 4 млн баррелей в день, что составляет прирост порядка 200-300 тыс. от текущих значений. Помимо этого, глава крупнейшей нефтяной компании мира Aramco Х.аль-Фалих заявил, что Саудовская Аравия не намерена снижать инвестиции в нефтегазовые проекты, несмотря на падение цен.

Производственная активность в зоне ответственности ФРС-Даллас в январе резко сократилась. Индекс деловой активности упал в январе до -34.6 с -21.6 в декабре. Падение наблюдается уже 13-й месяц подряд, что является самой длительной серией со времен рецессии 2009 года. Ситуация имеет тенденцию к ухудшению, так как падение цен на энергоносители сокращает спрос в нефтяном секторе. Индекс производства упал более чем на 20 пунктов, оказавшись на негативной территории после месяцев умеренного роста.

На фоне этих негативных данных мировое инвестиционное сообщество будет анализировать риторику ФРС после окончания его двухдневного заседания в среду, чтобы определить, какое влияние оказали волатильность на мировых рынках, снижение цен на нефть и растущее беспокойство из-за замедления темпов роста экономики в Китае на ранее заявленные намерения ФРС продолжать повышение ставки в 2016 году. Инвесторы ожидают, что ФРС может намекнуть на замедление темпа повышения процентных ставок в этом году в связи со спадом на мировых финансовых рынках.

После последнего заседания ФРС 16 декабря доллар укрепился на 2%. По мнению экономистов, это укрепление после 11-процентного роста в прошлом году уже замедляет экономический рост и оказывает понижательное давление на уровень инфляции, которая ниже целевых показателей ФРС. Во вторник спред между доходностью 10- и 2-летних бумаг достиг минимума с начала 2008 г., поскольку рынком овладели дефляционные страхи.

С технической точки зрения – пара продолжает торговаться в коридоре 1.08 -1.0980 с некоторой повышательной тенденцией, которая усилилась во вторник утром. Прорыва этого достаточно узкого коридора разумно ожидать не ранее окончания заседания ФРС в среду вечером.

Существенные ожидаемые новости

18:00 (мск) Большой блок статистики из США, вкл. индекс доверия потребителей

Ближайшая поддержка: 1.0840

Ближайшее сопротивление: 1.0895

Торговые рекомендации от TurboForex: BUY 1.086 TP 1.093 SL 1.0805

ПРОГНОЗ ПО GBP/USD

Фунт в понедельник немного подешевел, вернувшись к минимумам пятницы. Основное влияние на пару оказывает общий рыночный настрой и ожидания выступление главы Банка Англии Карни во вторник, в особенности после его недавних "голубиных" комментариев.

Небольшое влияние оказал отчет от Конфедерации британских промышленников (CBI), показавший снижение объема заказов в начале года на фоне более слабого спроса на экспорт. Баланс портфеля заказов упал до -15% в январе от -7% в предыдущем месяце – против прогноза -10%. Баланс всех новых заказов за три месяца до января улучшился до -4% от -8%. Ожидаемый баланс заказов в следующем квартале составил +8, а баланс объема производства +14. Баланс перспектив занятости улучшился до +8 от -8.

Также в понедельник представитель руководства Банка Англии Кристин Форбс отметила, что темпы роста зарплат в Великобритании пока не настолько велики, чтобы оправдать повышение процентных ставок. По ее словам, темпы роста зарплат в Великобритании пока остаются слишком медленными для того, чтобы вернуть годовую инфляцию к целевому уровню в 2%. Форбс добавила, что низкие цены на нефть оказывают понижательное влияние на инфляцию в Великобритании, что предоставляет руководству Банка Англии больше времени убедиться, что зарплаты и внутренние издержки в стране действительно растут.

Важнейшая для фунта новость, выход которой с нетерпением ожидается инвесторами в четверг, - публикация ВВП Великобритании.

С технической точки зрения – пара торгуется во вторник утром вблизи сильной линии поддержки 1.42, однако техническая картина имеет достаточно ярко выраженную нисходящую направленность. При открытии позиций по фунту следует обязательно принимать во внимание выступление М.Карни, ожидающееся в середине дня во вторник, которое может оказать существенное влияние на поведение стерлинга во всех парах.

Существенные ожидаемые новости

13:45 (мск) Выступление главы Банка Англии М. Карни
18:00 (мск) Большой блок статистики из США, вкл. индекс доверия потребителей

Ближайшая поддержка: 1.4140

Ближайшее сопротивление: 1.4220

Торговые рекомендации от TurboForex: SELL 1.4185 TP 1.409 SL 1.4265

ПРОГНОЗ ПО USD/JPY

Во вторник министр финансов Японии Таро Асо поддержал позицию Банка Японии и его намерение действовать "без промедления", изменив свое заявление по сравнению с октябрем, когда он выразил скептицизм в отношении способности дополнительного денежно-кредитного смягчения поддержать экономику. Комментарии Асо говорят о его отказе от осторожной позиции, которой он придерживался перед заседанием Банка Японии 30 октября 2015 года.

Центральный банк Японии запланировал очередное двухдневное заседание на четверг и пятницу. Широко ожидается, что Банк Японии может смягчить политику в ответ на укрепление иены и падение токийских акций с начала этого года. Источники, знакомые с позицией японского центробанка, сообщают, что банк может снизить прогноз потребительской инфляции на ближайший финансовый год до ниже 1%, но, все же, может и оставить свою политику неизменной, несмотря на всё более пессимистичные экономические данные и беспокойство на рынках.

Основные фондовые индексы Азиатско-Тихоокеанского региона торгуются в минусе на фоне снижения мировых цен на нефть. Японский индекс Nikkei потерял2.35%.

Народный банк Китая сделал во вторник вливание в финансовую систему страны на сумму 440 млрд юаней посредством покупки ценных бумаг с обязательством обратной продажи по фиксированной цене, чтобы насытить экономику страны ликвидностью в преддверии праздничной недели после празднования Китайского Нового года, который наступит 8 февраля. Это крупнейшая по объему однодневная операция обратного репо китайского центробанка с февраля 2013 года.

С технической точки зрения – пара закончила повышателную коррекцию конца недели и вернулась в зону ниже отметки 118, поскольку вновь повысился спрос на валюту-убежище. Среднесрочные и долгосрочные индикаторы – негативны.

Существенные ожидаемые новости